Trading Strategien Mit Optionen Rumpf

Kapitel 11. Handelsstrategien, die Optionen, Futures und andere Derivate einbeziehen, 8. Ausgabe, Copyright John C. Hull 20121. Präsentation zum Thema: Kapitel 11 Handelsstrategien, die Optionen Optionen, Futures und andere Derivate einbeziehen, 8. Ausgabe, Copyright John C. Hull 20121. Präsentationstranskript: 1 Kapitel 11 Handelsstrategien Einbeziehung von Optionen Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Auflage, Copyright John C. Hull 20121 2 Zu berücksichtigende Strategien Bond plus Option zur Schaffung einer prinzipiell geschützten Note Stock plus Option Zwei oder mehr Optionen Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Ausgabe, Copyright John C. Hull 3 Wichtigste geschützte Anmerkung Ermöglicht dem Anleger, eine riskante Position einzugehen, ohne ein prinzipielles Beispiel zu riskieren : 1000 Instrument, bestehend aus 3-jährigem Zero-Coupon-Anleihe mit dem Nominalbetrag des Call-Option auf ein Aktien-Portfolio im Wert von 1000 Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Auflage, Copyright John C. Hull 4 Principal Protected Notes Fortsetzung Viability hängt von der Höhe der Dividenden ab Zinsniveau Volatilität des Portfolios Variationen auf Standardprodukt Out of the Geld-Basispreis Caps auf Anlegerrendite Knock Outs, Mittelungseigenschaften usw. Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Auflage, Copyright John C (B) (c) (d) 5 6 Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Auflage, Copyright John C. Hull 2012 Stierverbreitung unter Verwendung von Anrufen (Abbildung 11.2, Seite 238) K1K1 K2K2 Profit STST 6 7 Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Ausgabe, Copyright John C. Hull 2012 Stierverbreitung mit Puts Abbildung 11.3, Seite 239 K1K1 K2K2 Profit STST 7 8 Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Auflage, Copyright John C. Hull 2012 Bärenverbreitung mit Puts Abbildung 11.4, Seite 240 K1K1 K2K2 Profit STST 8 9 Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Auflage, Copyright John C. Hull 2012 Bärenverbreitung unter Verwendung von Anrufen Abbildung 11.5, Seite 241 K1K1 K2K2 Profit STST 9 10 Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Auflage, Copyright John C. Hull 2012 Box Verbreitung Eine Kombination aus einem Bull Call-Spread und einem Bärenpaket Wenn alle Optionen europäisch sind, ist eine Kastenverbreitung den Gegenwartswert der Differenz zwischen den Ausübungspreisen wert. Wenn sie amerikanisch sind, ist dies nicht unbedingt so (siehe Business Snapshot 11.1) 10 11 Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Auflage, Copyright John Abb. 11.6, Seite 243 K1K1 K3K3 Profit STST K2K2 11 12 Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Auflage, Copyright John C. Hull 2012 Schmetterling verbreitet mit Puts Abbildung 11.6, Seite 243 K1K1 K3K3 Profit STST K2K2 12 13 Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Auflage, Copyright John C. Hull 2012 Kalenderverbreitung Verwendung von Anrufen Abbildung 11.8, Seite 245 Profit STST K 13 14 Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Ausgabe, Copyright John C. Hull 2012 Kalender Spread unter Verwendung von Puts Abbildung 11.9, Seite 246 Profit STST K 14 15 Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Ausgabe, Copyright John C. Hull 2012 Eine Straddle-Kombination Abbildung 11.10, Seite 246 Profit STST K 15 16 Optionen, Futures und Andere Abkömmlinge, 8. Auflage, Copyright John C. Hull 2012 Streifenband Abbildung 11.11, Seite 248 Profit KSTST KSTST StripStrap 16 17 Optionen, Futures und andere Derivate, 8. Auflage, Copyright John C. Hull 2012 Eine Einschnürkombination Abbildung 11.12, Seite 249 K1K1 K2K2 Profit STST 17 18 Andere Auszahlungsmuster Wenn die Ausübungspreise nahe beieinander liegen, bietet ein Butterfly-Spread eine Auszahlung, die aus einer kleinen Spike besteht. Wenn Optionen mit allen Ausübungspreisen zur Verfügung standen, könnte (zumindest annähernd) ein Auszahlungsmuster durch Kombination der Spikes geschaffen werden Die von verschiedenen Schmetterling Spreads Optionen, Futures und anderen Derivaten, 8. Edition, Copyright John C. HullTrading Strategien Einbeziehung Optionen Kapitel 10 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Edition, Copyright John C. Hull 20081. Präsentation zum Thema: Handel Strategien, die Optionen einbeziehen Kapitel 10 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull 20081. Präsentationstranskript: 1 Handelsstrategien, die Optionen einbeziehen Kapitel 10 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Rumpf 20081 2 Arten von Strategien Nehmen Sie eine Position in der Option und den zugrunde liegenden Platz Nehmen Sie eine Position in 2 oder mehr Optionen des gleichen Typs (A-Spread) Kombination: Nehmen Sie eine Position in einer Mischung von Anrufen puts (eine Kombination) Optionen, Futures, Und andere Derivate, 7th International Edition, Copyright John C. Hull 3 Positionen in einer Option der Basiswert (Abbildung 10.1, Seite 220) Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull Profit STST K STST K STST K STST K (a) (b) (c) (d) 4 Stierverbreitung unter Verwendung von Anrufen (Abbildung 10.2, Seite 221) Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull K1K1 K2K2 Profit STST 5 Bull Spread Using Puts Abbildung 10.3, Seite 223 Optionen, Futures und andere Derivate, 7th International Edition, Copyright John C. Hull K1K1 K2K2 Profit STST 6 Bear Spread unter Verwendung von Puts Abbildung 10.4, Seite 223 Optionen, Futures und andere Derivate, 7th International Edition , Copyright John C. Hull K1K1 K2K2 Profit STST 7 Bärenverbreitung unter Verwendung von Anrufen Abbildung 10.5, Seite 225 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull K1K1 K2K2 Profi t STST 8 Box Verbreitung Eine Kombination aus einem Stier Call-Spread und ein Bär put spread Wenn alle Optionen sind europäisch ein Box-Spread ist Wert der aktuelle Wert der Differenz zwischen den Streikpreisen Wenn sie amerikanisch ist dies nicht unbedingt so. (Siehe Business Snapshot 10.1) Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull 9 Schmetterlingsverbreitung Verwendung von Anrufen Abbildung 10.6, Seite 227 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull K1K1 K3K3 Profit STST K2K2 10 Schmetterlingsausbreitung unter Verwendung von Puts Abbildung 10.7, Seite 228 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull K1K1 K3K3 Profit STST K2K2 11 Kalenderverteilung Verwendung von Anrufen Abbildung 10.8, Seite 228 Optionen, Futures Und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull Profit STST K 12 Kalenderverbreitung mit Puts Abbildung 10.9, Seite 229 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull Profit STST K 13 A Straddle Abbildung 10.10, Seite 233 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull Profit STST K 14 Streifenband Abbildung 10.11, Seite 231 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Rüstungsgewinn KSTST KSTST StripStrap 15 A Strangle Combination Abbildung 10.12, Seite 232 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull K1K1 K2K2 Profit STSTTrading Strategien Einbezug von Optionen Kapitel 10 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. International Ausgabe, Copyright John C. Hull 20081. Präsentation zum Thema: Handelsstrategien, die Optionen einbeziehen Kapitel 10 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull 20081. Präsentationstranskript: 1 Handelsstrategien Einbeziehung von Optionen Kapitel 10 Optionen, Futures und andere Derivate, 7th International Edition, Copyright John C. Hull 20081 2 Arten von Strategien Nehmen Sie eine Position in der Option und den zugrunde liegenden Nehmen Sie eine Position in 2 oder mehr Optionen des gleichen Typs (A Spread) Combination: Nehmen Sie eine Position Optionen, Futures und andere Derivate, 7th International Edition, Copyright John C. Hull 3 Positionen in einer Option des Basiswertes (Abbildung 10.1, Seite 220) Optionen, Futures und andere Derivate, 7 (B) (c) (d) 4 Bull Spread unter Verwendung von Anrufen (Abbildung 10.2, Seite 221) Optionen, Futures und andere Derivate, 7 K1K1 K2K2 Profit STST 5 Bull Spread unter Verwendung von Puts Abbildung 10.3, Seite 222 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull , Seite 233 Optionen, Futures und andere Derivate, 7th International Edition, Copyright John C. Hull K1K1 K2K2 Profit STST 7 Bärenverbreitung Verwendung von Anrufen Abbildung 10.5, Seite 225 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Rumpf K1K1 K2K2 Profi t STST 8 Box Verbreitung Eine Kombination aus einem Bullenaufruf und einer Bärenspreizung Wenn alle Optionen europäisch sind, ist eine Boxspreizung den Gegenwert der Differenz zwischen den Ausübungspreisen wert Wenn sie amerikanisch sind, ist dies nicht unbedingt so . (Siehe Business Snapshot 10.1) Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull 9 Schmetterlingsverbreitung Verwendung von Anrufen Abbildung 10.6, Seite 227 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull K1K1 K3K3 Profit STST K2K2 10 Schmetterlingsausbreitung unter Verwendung von Puts Abbildung 10.7, Seite 228 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull K1K1 K3K3 Profit STST K2K2 11 Kalenderverteilung Verwendung von Anrufen Abbildung 10.8, Seite 228 Optionen, Futures Und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull Profit STST K 12 Kalenderverbreitung mit Puts Abbildung 10.9, Seite 229 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull Profit STST K 13 A Straddle Abbildung 10.10, Seite 233 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull Profit STST K 14 Streifenband Abbildung 10.11, Seite 231 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hüllgewinn KSTST KSTST StripStrap 15 A Wurfkombination Abbildung 10.12, Seite 232 Optionen, Futures und andere Derivate, 7. Internationale Ausgabe, Copyright John C. Hull K1K1 K2K2 Profit STST